RESUMO Este texto discute os dados e os principais fatos estilizados da dinâmica da formação bruta de capital fixo (FBCF) no brasil após 1995. apresenta, ademais, especificações econométricas para a dinâmica trimestral da FBCF no período 1996-2012 que levantam hipóteses causais ainda relativamente inexploradas na literatura. os dados apresentados evidenciam as dinâmicas distintas da FBCF em máquinas e equipamentos e construções - e, consequentemente, o papel fundamental da primeira variável na dinâmica da FBCF total da economia. as estimativas apresentadas sugerem choques cambiais, nos preços internacionais de commodities e na FBCF pública como mecanismos causais da dinâmica trimestral da FBCF brasileira.

The dispute between social classes for fractions of income was a central theme for economic analysis at least since David Ricardo and Karl Marx. Its importance as an interpretative key declined with the marginalist revolution of the late nineteenth century and did not regain its central role in the conventional economic approach ever since. However, its relevance was maintained among heterodox economists such as Michal Kalecki and reinvigorated by post-Keynesian thinking. This paper seeks to offer three analytical contributions to the post-Keynesian literature: (1) it presents an integrated framework on the relationship between distributive conflict, inflation and economic growth in an open economy with government; (2) it proposes the use of a general framework, based on liquid preference, assets own interest rates, currency hierarchy and productivity differentials to understand the determinants of the spot exchange rate; and (3) it suggests a distinct monetary rule to take into account the role of interest rates on distributive conflict inflation and demand and growth regimes.

Este trabalho apresenta a distribuição da renda, do gasto e do financiamento dos principais agentes da economia brasileira, bem como o padrão de aquisição de seus ativos financeiros, a partir da construção de uma Matriz de Contabilidade Social (SAM) Vertical para o Brasil, conforme proposto por Barbosa-Filho (2018). Essa matriz permite a exploração de diversas linhas analíticas envolvendo as principais variáveis econômicas de fluxo e estoque, mostrando-se um instrumento de ensino e pesquisa em economia simples e intuitivo. Descrevemos a estrutura da SAM vertical brasileira para o ano de 2016 e analisamos o padrão de pagamento de juros entre os agentes econômicos e o comportamento do resultado primário dos setores institucionais ao longo do período 2000-16. Mostramos que a economia brasileira vem passando por um processo de profunda mudança estrutural de seu padrão de financiamento desde 2012, que foi intensificado pela recessão de 2015-16

Agradecer é uma tarefa árdua. Não penso assim por ingratidão, mas por receio da injustiça. O número de pessoas que, de algum modo, contribuíram para a realização deste trabalho é imenso. Sinto me, assim, em débito com cada uma delas e peço perdão por lamentáveis omissões.Agradeço aos brasileiros, que possibilitaram meus estudos, por meio do ensino público, desde a infância até a idade adulta. Espero fazer jus a tal investimento. Em especial, agradeço à Universidade Estadual de Campinas, que propiciou me anos fantásticos, de deleite pessoal e intelectual. Além da ótima formação acadêmica, sou grato pelo apoio material fornecido pela universidade, principalmente na concessão da moradia estudantil, sem a qual não seriam possíveis minhas pretensões acadêmicas. Não poderia deixar de agradecer ao Conselho Nacional de Desenvolvimento Científico e Tecnológico (CNPq), pelo apoio financeiro.Aos funcionários do Instituto de Economia, pela dedicação. Em especial, agradeço ao Alberto, pela simpatia e competência na resolução de inúmeros problemas burocráticos, e à D. Isa, por sua alegria contagiante de todas as manhãs. Também agradeço ao pessoal do Xerox, pelas várias vezes em que precisei de cópias expressas.Aos Professores do mestrado, pela dedicação a esta nobre tarefa de formação, ensinando nos a pensar por caminhos complexos e extraordinários. Em especial, agradeço aos Professores Ricardo Carneiro e Antonio Carlos Macedo e Silva, pelos saudosos anos de pesquisa no Centro de Estudos de Conjuntura e Política Econômica (CECON).Ao Professor David Dequech Filho, pelo exemplo, dedicação, respeito e amizade.Trabalhar sob sua orientação foi um privilégio. Seu método criterioso e questionamentos argutos forçaram me a elaborar e repensar vários de meus argumentos. Eventuais qualidades deste trabalho são, em grande medida, méritos seus. Falhas que ainda assim estejam presentes são de minha inteira responsabilidade.Sou imensamente grato aos amigos que tornaram esta tarefa mais amena. Aos amigos de longa data, Ju Palermo, Celinha, Val e Daniel, obrigado pela certeza de que os anos não afrouxaram nossos laços. Aos velhos amigos dos tempos de Itautec, Anselmo e Roberto, vi obrigado pelo companheirismo e pelas boas risadas. Ao Giuliano, pela grande amizade.Aos companheiros de Economentário, Felippe Serigati, Allan e Stallone, pelos debates e divergências. Ao Caio Seconelo, pelo respeito e amizade, desde os tempos de graduação.Ao Fela, Kaio, Fábio, Guilherme, Bruno e Flávio, pelos bons anos em que dividimos a casa G4 A, na moradia. Aos colegas do mestrado, principalmente ao Victor Hugo, pelos dramas compartilhados no mestrado, ao Gustavo, pelas boas conversas dos cafés, e à Letícia, pela atenção e amizade. Aos amigos que tornaram estes anos de Unicamp inesquecíveis, Angeli,

This paper investigates the secrecy outage performance of multiple-input multiple-output (MIMO) wiretap channels, where a generalized selection combining (GSC) scheme is assumed at the legitimate receiver, while the transmitter employs a transmit antenna selection (TAS) technique and the eavesdropper adopts a maximal-ratio combining (MRC) scheme. Assuming that the eavesdropper is subject to noise and jamming, a closed-form expression for the secrecy outage probability is derived, based on which the diversity and array gains are determined after performing an asymptotic analysis. The derived expression allows for arbitrary power distributed jamming signals, and are simplified to two special cases, i.e., distinct and equal power distributed jamming signals. Some representative numerical results are depicted to show the effects of the key system parameters on the secrecy performance. Finally, the proposed analysis is corroborated through Monte Carlo simulations.