Impact of health savings accounts on precautionary savings, demand for health insurance and prevention effort

Steinorth, Petra

doi:10.1016/j.jhealeco.2010.12.007

Cited by 21 publications

(18 citation statements)

References 20 publications

Supporting

Mentioning

Contrasting

Unclassified

Order By: Relevance

“…This difference, however, was not statistically significant. Recent non-experimental evidence comes from Spenkuch (2012), who finds moral hazard among Mexican families after the introduction of the Seguro Popular en Salud, while Steinorth (2011) shows that the same phenomenon is observed when looking at the Health Savings Accounts in the US. Evidence on ex post overconsumption of healthcare has been found, for example, by Liu et al (2012) in Croatia, van Dijk et al (2012 in the Netherlands and Sapelli and Vial (2003) in…”

Section: Discussionmentioning

confidence: 97%

The impact of Universal Health Coverage on health care consumption and risky behaviours: evidence from Thailand

Ghislandi

Manachotphong

Perego

2014

HEPL

View full text Add to dashboard Cite

Thailand is among one of the first non OECD countries to have successfully introduced a form of Universal Health Coverage (UHC) in 2002. This policy defines a natural experiment for the evaluation of the effects of public health insurance on health behaviours. In the present paper, we look at the impact of the Thai UHC on preventive activities, risky behaviours and healthcare consumption using data from the 1996, 2001 and 2003 Health and Welfare Survey of Thailand. We use double robust estimators combining propensity scores and linear regressions to estimate Difference-in-Differences (DD) and Difference in DD (DDD) models. Results offer important insights. First, previously uninsured men and women increased their preventive activities (check-ups) more than any other groups. At the same time, there is no evidence of either an increase in risky behaviours or a reduction of preventive efforts by the newly insured population. In other words, we find no evidence of ex ante moral hazard. Regarding healthcare consumption, we see that hospital admissions increased by 2% and outpatient visits increased by 13% due to the UHC. Overall, these findings imply positive health impacts among the Thai population who entered in the UHC.

show abstract

Section: Discussionmentioning

confidence: 97%

The impact of Universal Health Coverage on health care consumption and risky behaviours: evidence from Thailand

Ghislandi

Manachotphong

Perego

2014

HEPL

View full text Add to dashboard Cite

show abstract

“…They meant to explore the relationship between medical demands and health insurance, but accidentally found that income had greater impact on health insurance choices than medical demands. Steinorth investigated health savings accounts (HSAs) as both a form of insurance and a saving vehicle in an expected utility framework showing that individuals voluntarily chose a positive deductible and increased their savings with HSAs. He also found that an increased tax subsidy might worsen moral hazard issues.…”

Section: Literature Reviewmentioning

confidence: 99%

Social health insurance vs private health insurance in China: Revisit crowd‐out effect based on a multiple mediation analysis

Zhang

Liu

et al. 2018

Health Planning & Management

View full text Add to dashboard Cite

Plenty of scholars have studied social health insurance and private health insurance in different economies, and many concentrate on crowd-out effect. Different results have been presented due to various data choices and empirical methodologies, but few of them have revealed the transaction mechanism. We study this issue based on updated Chinese provincial panel data from 2002 to 2014 and improved methods. We focus on how the crowd-out effect happens through 3 channels-saving, demographic factor, and medical expenditure using multiple mediator models. Besides, we apply Panel VAR model to study magnitude of the impact these 3 channels contribute, corporately and respectively. Results clearly show that social health insurance has crowd-out effect in penetration but crowd-in effect in density caused by different mediation variables. In addition, the 3 channels have shown lasting and dynamic influences on the crowd-out (in) effect. Finally, our paper provides the anti-crowd-out solutions from both perspectives according to our empirical analyses. For social health insurance system, it is necessary to improve the efficiency and fairness of the funds. For the private health insurance companies, insurance products innovation and privilege policy should be made to decrease the negative impact of saving and medical service overuse.

show abstract

“…stanowiących dodatkową zachętę dla decydenta, związanych z uczestnictwem w określonym planie zdrowotnym. Na potrzeby analizy wyboru produktu zdrowotnego rozważany będzie model bazujący na koncepcji Steinorth [2011], a w szerszym ujęciu na pracy Kotlikoff a [1986], zmodyfi kowany o dodatkowe elementy. Jest to model dyskretny oparty na następujących założeniach: 1.…”

Section: Medyczne Konta Oszczędnościowe W Obszarze Decyzji Fi Nansowyunclassified

“…1999;Remler i Glied 2006;Cardon i Showalter 2007]. W ciągu ostatnich kilkunastu lat problematyka medycznych kont oszczędnościo-wych zyskała również coraz większe zainteresowanie badaczy w Europie, zarówno od strony teoretycznej [Henke i Borchardt 2003;Steinorth 2011], jak i praktycznych możliwości wdrażania [Dixon 2002;Kiszka i Sowada 2007;Th omson i Mossialos 2008;Borda 2011]. W rezultacie, w literaturze można znaleźć wiele dyskusyjnych -zarówno pozytywnych, jak i negatywnych -poglądów na temat zastosowania tego sposobu fi nansowania we współczesnych systemach zdrowotnych.…”

unclassified

Zastosowanie medycznych kont oszczędnościowych w finansowaniu opieki zdrowotnej - perspektywa gospodarstwa domowego

Borda

2016

SOEP

View full text Add to dashboard Cite

Streszczenie: Celem artykułu jest analiza wybranych aspektów zastosowania medycznych kont oszczędnościowych w fi nansowaniu prywatnych wydatków zdrowotnych z perspektywy gospodarstwa domowego. Medyczne konta oszczędnościowe (medical savings accounts -MSAs) stanowią innowacyjny i stosunkowo rzadko stosowany mechanizm fi nansowania opieki zdrowotnej, polegający na gromadzeniu indywidualnych oszczędności na pokrycie kosztów świadczeń zdrowotnych w momencie ich konsumpcji. W artykule skoncentrowano się na uwzględnieniu MSAs w decyzjach fi nansowych gospodarstw domowych poprzez prezentację zagadnień związanych z wyborem produktu typu MSA na podstawie dwóch modeli teoretycznych. Rozważania przeprowadzone z wykorzystaniem pierwszego modelu wskazują na możliwość zastosowania MSAs w gromadzeniu długoterminowych oszczędności z przeznaczeniem na fi nansowanie wydatków zdrowotnych w okresie emerytalnym. Analiza dokonana z zastosowaniem drugiego modelu prowadzi do wniosku, że osoby o lepszym stanie zdrowia wybiorą tańsze ubezpieczenie połączone z MSA, podczas gdy osoby o gorszym statusie zdrowotnym pozostaną przy droższym ubezpieczeniu tradycyjnym.Słowa kluczowe: medyczne konto oszczędnościowe, ubezpieczenie zdrowotne, gospodarstwo domowe, oczekiwana zdyskontowana użyteczność, wydatki na opiekę zdrowotną.Klasyfi kacja JEL: D11, D14, D91, I13.

show abstract

Impact of health savings accounts on precautionary savings, demand for health insurance and prevention effort

Cited by 21 publications

References 20 publications

The impact of Universal Health Coverage on health care consumption and risky behaviours: evidence from Thailand

The impact of Universal Health Coverage on health care consumption and risky behaviours: evidence from Thailand

Social health insurance vs private health insurance in China: Revisit crowd‐out effect based on a multiple mediation analysis

Zastosowanie medycznych kont oszczędnościowych w finansowaniu opieki zdrowotnej - perspektywa gospodarstwa domowego

Contact Info

Product

Resources

About