Li̇ki̇di̇te Ri̇ski̇ni̇n Beli̇rleyi̇ci̇leri̇: Borsa İstanbul’a Kote Mevduat Bankalarindan Kanitlar

Abstract

Bu çalışmanın amacı, Türk bankacılık sektöründe faaliyet gösteren ticari bankaların likidite riskinin belirleyicilerini incelenmektir. Bu amaçla çalışmada, Borsa İstanbul'da işlem gören 13 ticari bankaya ait 2006-2015 dönemi için banka düzeyindeki veriler kullanılmıştır. Panel veri analizlerine dayalı ampirik bulgular, bankaların likidite riskinde meydana gelen değişimleri açıklamada bankaya özgü (banka büyüklüğü, özkaynak kârlılığı, banka sermayesi, mevduattaki büyüme, kredi kayıpları karşılığı) ve makroekonomik belirleyicilerin (ekonomik büyüme ve enflasyon oranı gibi) önemli olduğunu göstermektedir. Daha açık şekilde ifade edilirse, özkaynak kârlılığı, banka sermayesi, mevduattaki büyüme, kredi kayıpları karşılığı ve enflasyon oranı gibi değişkenler likidite riskiyle negatif ve anlamlı olarak ilişkiliyken, banka büyüklüğü ve ekonomik büyüme gibi değişkenler likidite riskiyle pozitif ve anlamlı olarak ilişkilidir. Ayrıca sonuçlar, küresel finansal kriz ve net faiz marjı gibi değişkenlerin ticari bankaların likidite riski üzerinde önemli bir etkisi olmadığını göstermektedir.

Factors Affecting Liquidity Risk- An Empirical Analysis on Turkish Banking Sector

“…Finally, given that the banking sector is affected from macroeconomic variables, increase of inflation also increases the liquidity risk that banks may face. The negative relationship between capital and liquidity risk coincides with the findings of Dinger (2009), Vodová (2011, Laurine (2013) and Işık and Belke (2017). Another negative relationship between inflation and liquidity risk coincides with the results of Laurine (2013), Ayaydin and Karaaslan (2014), Singh and Sharma (2016), but differ from the findings of Vodová (2011) and Zengin and Yüksel (2016).…”

More Credits, Less Cash: A Panel Cointegration Approach

“…In this study, the ratio of the difference of loans and receivables from deposits to total assets was used as a measure of liquidity risk (LR) [12].…”

“…where t i denotes the OLS t-ratio of β i in the Eq. (12). Critical values were given by Pesaran [15].…”

Bankacilik Si̇stemi̇ Li̇ki̇di̇tesi̇ Ve Makroekonomi̇k Deği̇şkenler Arasindaki̇ Etki̇leşi̇m: Vektör Hata Düzeltme Yaklaşimi

“…Gelişen piyasa ekonomilerinde ise yüksek enflasyonun ve ulusal paranın ani değer kaybının yaşandığı zamanları izleyen dönemlerde, yabancı para cinsinden mevduatlarda ve kredilerde artış trendine girilmektedir ve bu süreç dolarizasyon olarak adlandırılmaktadır (Honohan & Shi, 2002: 2) (Nitescu & Duna, 2018;Vodova, 2011), takipteki kredi toplam kredi oranı (Nitescu & Duna, 2018;Vodova, 2011) (Nitescu & Duna, 2018;Trenca, Petria & Corovei, 2015), milli gelir (Akkaya & Azimli, 2018;Trenca ve ark., 2015;Vodova, 2011), bankalararası faiz oranı (Vodova, 2011;Wuryandani, 2012), büyüme (El-Chaarani, 2019;Işık & Belke, 2017), zorunlu karşılıklar (Wuryandani, 2012) Türkiye Ekonomisinin 2001-2019 döneminde bu model kapsamında ele alınan seriler için yapılmış olan ADF birim kök sınamalarına göre, serilerin tamamı farkı alınarak durağan hale getirilebilmektedir. Birim kök testleri sonucunda serilerin tamamının aynı düzeyde durağan "I(1)" oldukları saptanmıştır.…”