Reaksi Pasar Terhadap Pelemahan Nilai Rupiah Pada Nilai Tukar US Dollar

Putra, Rizki; Wirawati, Ni Gusti Putu

doi:10.24843/eja.2019.v28.i01.p09

Cited by 5 publications

(5 citation statements)

References 2 publications

Supporting

Mentioning

Contrasting

Unclassified

Order By: Relevance

“…This is supported by the absence of substantial changes in the average return and trading volume anomalies before and after the depreciation of the rupiah against the US dollar. (Putra & Wirawati, 2019) conducted a similar analysis and found substantial differences between return anomalies and US dollar trading volume activity for various LQ45 issuers on the IDX before and after rupiah depreciation. The findings of this study support the market efficiency hypothesis, which states that the market reacts to incoming information and how that information drives the movement of security prices towards a new equilibrium price.…”

Section: Introductionmentioning

confidence: 89%

Capital Market Reaction to the Strengthening of the Rupiah Exchange Rate against the US Dollar Exchange Rate

Lubis*,

Putra,

Binti Mohamad

2024

JURISMA

View full text Add to dashboard Cite

The purpose of this study is to analyze the response of Indonesian capital markets to differences in average abnormal returns and average trading volume activity before and after the strengthening of the IDR/USD exchange rate. This study is a quantitative study using the event study method. The sample used consists of the stocks included in the LQ45 index. the most active stocks with a large daily trading volume. Hypothesis testing and paired t-test. The results of the hypothesis test show that: there is no significant difference in the average abnormal returns before and after the strengthening of the rupiah against the US dollar because are sig. (2-tailed) value of 0.417 > 0.05; there is no significant difference in the average trading volume activity before and after the strengthening of the rupiah against the US dollar because sig. (2-tailed) value of 0.080 >0.05. Keyword: Market Reaction; Event Study; Abnormal Return; Trading Volume Activity; Exchange Rate

show abstract

Section: Introductionmentioning

confidence: 89%

Capital Market Reaction to the Strengthening of the Rupiah Exchange Rate against the US Dollar Exchange Rate

Lubis*,

Putra,

Binti Mohamad

2024

JURISMA

View full text Add to dashboard Cite

show abstract

“…Pertemuan antara pihak pemberi dana dengan pihak yang membutuhkan modal dengan cara memperjualbelikan suatu sekuritas dapat disebut dengan pasar modal (Hall & Kenjegaliev, 2017). Menurut (Putra & Wirawati, 2019) pasar modal merupakan alternatif sumber permodalan untuk operasional usaha dan memberikan ruang bagi masyarakat untuk menggunakan modalnya untuk menghasilkan keuntungan di sektor produktif. (Prameswari & Wirakusuma, 2018) mengatakan bahwa tempat bagi orang-orang yang ingin mendapatkan keuntungan dengan sebagian dananya sendiri dengan resiko ditanggung sendiri adalah pasar modal.…”

Section: Pendahuluanunclassified

Reaksi Pasar Modal Indonesia Sebelum Dan Sesudah Reshuffle Kabinet Jilid Iii Tahun 2022

Wahyu Mahayoga,

Sri Artini

2023

EEB

View full text Add to dashboard Cite

Perombakan kabinet Jilid III 2022 merupakan salah satu peristiwa non-keuangan yang mempengaruhi pasar modal Indonesia. Oleh karena itu, tujuan dari penelitian ini adalah untuk menguji apakah terdapat perbedaan rata-rata abnormal return dan aktivitas bisnis selama restrukturisasi Jilid III tahun 2022. Reaksi pasar modal Indonesia selama periode observasi dipelajari melalui studi kasus. Metode. Periode pengamatan dilakukan tiga hari sebelum pengumuman perubahan pemerintah Bagian III dan tiga hari setelah pengumuman perubahan pemerintah Bagian III tahun 2022. Sampel penelitian ini adalah sahamsaham yang terdaftar di Indeks LQ-45. Data Sekunder Penelitian ini menggunakan data penutupan saham harian, IHSG harian dan perdagangan harian. Terdapat perbedaan rata-rata abnormal rate of return yang signifikan sebelum dan sesudah reformasi Band III tahun 2022. Tidak ada perbedaan rata-rata volume perdagangan sebelum dan sesudah Reshuffle kabinet jilid III tahun 2022. Perusahaan yang terdaftar dalam Indeks LQ-45 didorong untuk mempertimbangkan perubahan Jilid III 2022 ketika mempertimbangkan kebijakan acara nasional untuk memastikan bahwa publik menerima informasi yang akurat dan tepat waktu tentang properti indeks yang disampaikan.

show abstract

“…Hasil yang sama juga diungkapkan oleh Aini (2016) yang menunjukkan bahwa analisis dari variabel abnormal return secara umum menunjukkan adanya perbedaan rata-rata abnormal return pada periode sebelum dan sesudah peristiwa penguatan tertinggi mata uang dollar US terhadap mata uang rupiah di tahun 2015. Namun bertolak belakang dengan penelitian yang dilakukan oleh Amrulloh dan Muis (2019) dan Putra & Wirawati (2019) menyatakan bahwa harga saham tidak mengalami perbedaan akibat adanya informasi yang bersifat negatif. Berdasarkan pernyataan diatas, maka dapat ditarik hipotesis sebagai berikut, H1: Diduga ada perbedaan rata-rata Abnormal Return saham sebelum dan sesudah adanya issue BTS Hiatus pada tanggal 14 Juni 2022.…”

Section: Hipotesis Penelitianunclassified

Dampak Issue BTS Hiatus Terhadap Abnormal Return Dan Trading Volume Activity (Tva) Terhadap Perusahaan Entertainment Di Korea Selatan

Tanzila Azzalzal Alimi,

Hadi,

Haris

2023

WIJoB

View full text Add to dashboard Cite

This study aims to determine the impact of the Issue BTS Hiatus in entertainment company stock prices in South Korea which were published on June 14,2022. This study uses the event study method using indicators of abnormal return (AR) and trading volume activity (TVA) for the period before and after issue published. The population used is entertainment companies in South Korea which are listed on the Korea Stock Exchange and the sample technique is non probability sample of 15 companies is obtained. This analysis included descriptive analysis, normality test, hypothesis testing which was carried out using the paired sample t test for normally distributed data and the Wilcoxon signed rank test for abnormally distributed data. Using program SPSS version 22. The result of this study indicate that (1) there is a significant difference in the average abnormal return before and after the Issue BTS Hiatus is published, (2) there is a significant the average trading volume activity before and after the Issue BTS Hiatus is published. Keywords : Event Study, BTS Hiatus, Abnormal Return, Trading Volume Activity.

show abstract

Reaksi Pasar Terhadap Pelemahan Nilai Rupiah Pada Nilai Tukar US Dollar

Cited by 5 publications

References 2 publications

Capital Market Reaction to the Strengthening of the Rupiah Exchange Rate against the US Dollar Exchange Rate

Capital Market Reaction to the Strengthening of the Rupiah Exchange Rate against the US Dollar Exchange Rate

Reaksi Pasar Modal Indonesia Sebelum Dan Sesudah Reshuffle Kabinet Jilid Iii Tahun 2022

Dampak Issue BTS Hiatus Terhadap Abnormal Return Dan Trading Volume Activity (Tva) Terhadap Perusahaan Entertainment Di Korea Selatan

Contact Info

Product

Resources

About