The bell-shaped curve of international trade openness: a panel data test for OECD countries

Abstract

By partially following Head and Mayer's (2003) suggestions, in this paper we test Puga's (1999) fundamental bell-shaped relationship between trade openness and agglomeration in the industrial sector. The main result is that concentration of both employment and production may arise if a pair of countries is involved in a process of trade liberalization. (2003), en este trabajo se prueba la relación fundamental de Puga (1999) entre apertura comercial y aglomeración en el sector industrial. El resultado principal es que la concentración del empleo y la producción pueden surgir si dos países entran en un proceso de integración.